Le prévisionnel financier sur 3 ans est la pièce que tout banquier lit en détail, et celle qui fait le plus peur aux porteurs. Bonne nouvelle : ce n'est pas de la haute comptabilité, c'est une suite de tableaux logiques qui traduisent votre projet en chiffres. Nous sommes deux entrepreneurs passés par là ; voici la méthode pas à pas pour faire son prévisionnel, illustrée par un exemple chiffré : un café de quartier, « Le Comptoir de Camille ».
À retenir
Un prévisionnel repose sur quatre tableaux : le plan de financement initial, le compte de résultat prévisionnel sur 3 ans, le plan de trésorerie mensuel et le plan de financement. On les construit dans cet ordre logique. Pourquoi 3 ans ? Parce que l’année 1, faussée par les aléas du démarrage, ne suffit pas à juger la viabilité.
La première année n'est pas représentative : montée en charge, décalages, imprévus. Trois ans permettent de montrer une trajectoire, le moment où l'activité atteint son rythme de croisière et devient durablement rentable. C'est exactement ce qu'un financeur cherche à voir : non pas une photo, mais un film.
Ne partez jamais d'un total « à atteindre ». Partez de vos unités : nombre de clients × panier moyen × fréquence. C'est ce qui rend un CA défendable à l'oral.
Fil rouge : Le Comptoir de Camille
Année 1 : 55 clients/jour × 9 € de ticket moyen × 305 jours d’ouverture ≈ 151 000 € de CA. Année 2, grâce au bouche-à-oreille : 70 clients/jour ≈ 192 000 €. Année 3, stabilisation ≈ 215 000 €. Chaque hypothèse (clients, ticket) est justifiable. C’est ce qui distingue un CA crédible d’un chiffre « peint en rose ».
Séparez les charges variables (salaires, celles qui suivent le CA : matières premières, ≈ 30 % ici) des charges fixes (loyer, assurances, logiciels, honoraires). L'erreur classique : oublier sa propre rémunération, les assurances, les frais bancaires. Un banquier repère immédiatement un tableau de charges trop léger.
La TVA n'est pas une charge : c'est un flux de trésorerie neutre. Pour les entreprises assujetties, elle joue un rôle d'intermédiaire entre le client et l'État. Ainsi, une entreprise assujettie reverse à l'État la TVA qu'elle a collectée sur ses ventes (souvent 5,5 %, 10 % ou 20 % du prix HT selon le type de produit ou de service, ajoutés au prix HT pour obtenir le prix TTC) et récupère la TVA qu'elle a elle-même versée à ses fournisseurs et partenaires.
Fil rouge : charges Année 1
Matières 45 000 € · loyer 18 000 € · un salarié 24 000 € (chargé) · rémunération et charges sociales du dirigeant 38 000 € · autres charges (énergie, assurances, logiciels, banque) 15 000 €. Total ≈ 140 000 €.
Le compte de résultat prévisionnel confronte les produits (recettes) et les charges pour dégager le résultat net. C'est le tableau qui répond à la question : votre activité gagne-t-elle de l'argent, et à partir de quand ?
De plus, il est important de calculer la capacité d'autofinancement de l'entreprise. La capacité d'autofinancement (CAF) mesure les ressources que l'entreprise génère grâce à son activité et qu'elle peut potentiellement utiliser pour financer ses investissements, renforcer sa trésorerie ou rembourser ses emprunts. Elle part du résultat net, auquel on réintègre les charges qui ne correspondent pas à une sortie de trésorerie — notamment les amortissements et provisions — et dont on retranche les produits sans encaissement. Dans une approche simplifiée : CAF ≈ résultat net + amortissements et provisions. C'est un indicateur particulièrement surveillé par les banques : elles vérifient que la CAF est suffisamment importante pour couvrir les échéances d'emprunt. En pratique, un ratio de 2 à 3 fois les échéances annuelles de remboursement est souvent recherché : par exemple, pour 12 000 € d'échéances annuelles, une CAF de 24 000 à 36 000 € apporte une marge de sécurité appréciable au financeur. Plus la CAF est confortable par rapport à la dette, plus l'entreprise dispose d'une capacité à absorber les imprévus sans mettre en danger le remboursement du prêt.
Fil rouge : résultat
Année 1 : 151 000 € de produits − 140 000 € de charges ≈ +11 000 € de résultat avant impôt. Années 2 et 3, le CA progresse plus vite que les charges fixes : le résultat s’améliore nettement. Un résultat positif dès l’année 1 est obligatoire. Mais ce qui compte encore plus, c’est un cap crédible vers la rentabilité.
Définition : Point mort
Le point mort (ou seuil de rentabilité) est le chiffre d’affaires minimal pour ne pas perdre d’argent. Formule : charges fixes ÷ taux de marge sur coûts variables. En dessous, vous perdez ; au-dessus, vous gagnez.
Fil rouge : avec ≈ 33 000 € de charges fixes et une marge sur coûts variables de 70 % (les matières premières représentant ≈ 30 % du CA), le point mort ressort à ≈ 47 000 € de CA (33 000 / 0,70), soit environ 40 clients par jour pour un panier moyen d'environ 4 €. Montrer ce seuil, et le fait qu'il est atteignable, rassure autant qu'un beau résultat.
Définition : BFR
Le besoin en fonds de roulement, c’est l’argent immobilisé par le décalage entre vos dépenses (stocks, fournisseurs) et vos encaissements (clients). Ne pas le chiffrer, c’est financer une entreprise déjà à sec au premier mois.
Le BFR dépend fortement de l'activité. Un café encaisse comptant et paie ses fournisseurs à 30 jours : son BFR est faible, voire négatif. Une activité B2B facturée à 30-60 jours (le cas de Yanis, prestataire) immobilise beaucoup de trésorerie : son BFR est élevé, et doit être financé dès le départ.
Le plan de trésorerie recense, mois par mois, tous les encaissements et décaissements. L'objectif : une trésorerie positive à chaque fin de mois. C'est ici que meurent des projets rentables « sur le papier » : un trou de trésorerie au 4e mois, quand les charges tombent avant que les recettes ne suivent. Le banquier veut voir que vous l'avez anticipé.
Le plan de financement met face à face les besoins (matériel, stock, trésorerie de départ, frais) et les ressources (apport, prêt d'honneur, emprunt). Les deux colonnes doivent s'équilibrer au centime. Rappel utile : les banques attendent souvent 20 à 30 % d'apport ; un prêt d'honneur à taux zéro (jusqu'à 90 000 €) et la garantie Bpifrance peuvent faire basculer un dossier juste.
Un prévisionnel financier 3 ans solide, c'est sept étapes enchaînées : un CA bâti brique par brique, des charges complètes, un résultat lisible, un point mort atteignable, un BFR anticipé, une trésorerie sous contrôle et un plan de financement équilibré. Rien d'inaccessible, juste de la méthode.
Passez à l’action
Vous voulez un regard d’expert sur vos chiffres avant la banque ? Réservez un rendez-vous avec Déjà Levé : nous construisons votre prévisionnel avec vous. Et pour comprendre ce que la banque vérifie ensuite, lisez notre article Business plan pour un prêt bancaire.
C'est l'étude chiffrée d'un projet : elle traduit vos choix (chiffre d'affaires, charges, investissements) en tableaux pour vérifier la rentabilité et la viabilité. Elle sert autant à vous piloter qu'à convaincre un financeur.
Quatre principaux : le plan de financement initial, le compte de résultat prévisionnel sur 3 ans, le plan de trésorerie mensuel et le plan de financement à 3 ans. On y ajoute le calcul du seuil de rentabilité (point mort).
Oui, avec de la méthode et un bon outil. L'important est de bâtir le CA brique par brique, de n'oublier aucune charge et de tenir un plan de trésorerie. Un regard extérieur (expert-comptable, accompagnement) permet de challenger et de sécuriser les hypothèses avant le rendez-vous bancaire.
De nombreux modèles Excel gratuits circulent (Bpifrance Création, éditeurs spécialisés). Utiles pour la trame ; vos hypothèses restent à construire. Un exemple montre la forme, jamais vos chiffres.